Понятие, цели инвестиционных операций

Объектами банковских инвестиций выступают самые разнообразные ценные бумаги. В российской банковской практике в зависимости от инвестиционных инструментов, используемых для формирования собственного портфеля для целей учета и отражения в балансе, различают:

- вложения в долговые обязательства;

- вложения в акции.

В настоящее время банковский портфель долговых обязательств формируется в основном на основе государственных облигаций, субфедеральных и муниципальных облигаций и облигаций корпораций.

При анализе вложений банка в акции следует различать прямые и портфельные инвестиции.

Прямые инвестиции

— это вложения ресурсов банка в различных формах с целью непосредственного управления объектом инвестиций, в качестве которого могут выступать предприятия, фонды и корпорации, недвижимость, иное имущество.

Портфельные инвестиции

в акции осуществляются в форме создания портфелей акций различных эмитентов, управляемых как единое целое. Цель портфельных инвестиций — получение доходов от роста курсовой стоимости акций, находящихся в портфеле, и прибыли в форме дивидендов на основе диверсификации вложений. [7 , с 254]

В банковских портфелях акций в настоящее время преобладают акции корпораций — «голубых фишек

». Вложения в корпоративные акции приносят банкам более высокие доходы по сравнению с вложениями в долговые обязательства, но с ними связаны и наиболее высокие риски. [8 , с 102]

Коммерческие банки инвестируют как свои средства, так и средства вкладчиков хранящихся на депозитах. Для банка лучший вариант, когда компания открывает депозит на длительный срок, ведь тогда он может инвестировать этот вклад более длительный период. В результате финансового кризиса сложилась ситуация, когда вкладчики стали забирать средства, хранящиеся в банках и использовать их в своих расчетах. Инвестиционная активность банков снизилась, средств стало не достаточно.

Более ответственно подходить к выбору инвестиционной политики банки заставляет контроль со стороны государственных органов, который осуществляют Министерство по антимонопольной политике РФ (МАП), Федеральная комиссия по рынку ценных бумаг (ФКЦБ) и Банк России.

Это побуждает банки искать возможности эффективного размещения своих средств, более профессионально привлекать деньги вкладчиков.[7 , с 255]

Читайте также:

Хранение документов
Банки обязаны обеспечить строгую сохранность бухгалтерских документов, под которыми понимаются не только документы по хозяйственной деятельности банка, но и расчетно-платежные документы клиентов банка. Ответственность за правильную организацию и соблюдение установленного порядка хранения бухгалтерс ...

Формирование ресурсов ипотечного кредитования
В мировой банковской практике выработано несколько эффективных механизмов формирования ресурсов ипотечного кредитования. Перечислим их: – финансирование в рамках автономной модели; – финансирование через срочные вклады и срочные займы. Достаточно рискованно в связи с несовпадением сроков привлечени ...

Реформирование системы социального страхования
С 01.01.2010 года вступил в силу новый Федеральный закон Российской Федерации от 24 июля 2009 г. № 212-ФЗ "О страховых взносах в Пенсионный фонд Российской Федерации, Фонд социального страхования Российской Федерации, Федеральный фонд обязательного медицинского страхования и территориальные фо ...